Deal Sourcing
Mit unseren erfahrenen und vielseitigen Karrieren haben wir zahlreiche Energieinfrastruktur-Transaktionen rund um den Globus erfolgreich abgeschlossen. Auf der Grundlage dieses reichen Erfahrungsschatzes sind wir in der Lage, dreierlei Dienstleistungen anzubieten: (i) Suche nach potenziellen Investitionsmöglichkeiten; (ii) Durchführung der Due-Diligence-Prüfung von Investitionsmöglichkeiten; und (iii) Abschluss der Transaktion durch Aushandlung der entsprechenden Verträge.
Wir suchen nach Geschäften, die den Erwartungen in Bezug auf Technologie, Region, Größe, Kontrolle, Entwicklungsstadium, Risikoprofil, Investitionshorizont und Ausstiegserwartungen entsprechen. Im Rahmen der Due-Diligence-Prüfung modellieren wir die erwarteten Cashflows, kartieren die Risiken und schlagen Maßnahmen zu deren Minderung vor. Unser Team kann Abnahme-, Finanzierungs-, EPC- und O&M-Verträge analysieren und prüfen. Darüber hinaus können wir Sie bei der Aushandlung von transaktionsspezifischen Vereinbarungen unterstützen, einschließlich Aktienkauf- und Aktionärsvereinbarungen.
EIC-Profil
Nutzen für den Kunden
Erfahrener Investor
Alle EIC-Fachleute haben in den letzten mehr als 25 Jahren in Energieanlagen investiert. Wir verstehen schnell, ob ein Geschäft das Potenzial hat, zu "fliegen" oder zu "scheitern", und wie wir die positiven Möglichkeiten erfolgreich voranbringen können.
- Schrittweise Bereitstellung von Ressourcen, nur bei Bedarf, wenn die Investitionswahrscheinlichkeit steigt.
- "Toolbox", um den Prozess mit Erfolgen und Errungenschaften voranzutreiben.
- Schnelle Identifizierung von fatalen Fehlern.
Globales Netzwerk
EIC-Fachleute haben im Laufe ihrer Karriere für erstklassige Investmenthäuser gearbeitet oder diese unterstützt, darunter ABB Financial Services, Actis, Axpo, Blackstone, Copenhagen Infrastructure Partners, Globeleq, Swiss Life und andere.
- Zugang zu Angeboten.
- Gegenprüfung von Informationen während der Due-Diligence-Prüfung des Projekts.
- Rasche Mobilisierung zusätzlicher Ressourcen für die Due-Diligence-Prüfung (z. B. juristische, technische, modellierende usw.).
Modernste Verfahren
Wir sind erfahren in der Arbeit mit maßgeschneiderten Modellen zur Projektion von Cashflows. Die Sensitivitäten für verschiedene Leistungsziele werden grafisch dargestellt. Relevante Risikodimensionen werden identifiziert und in Markt-, Regulierungs- und Technologierisiken gruppiert. Risikominderungsmaßnahmen werden ermittelt und wenn möglich eingepreist.
- Den Kunden werden Kommunikationsmittel zur Verfügung gestellt, die zur Information verschiedener interner Gremien (z. B. Verwaltungsrat, Anlageausschuss, Risikomanagement) verwendet werden können.
- Die Kunden erhalten einen vollständigen Überblick über das Risiko-Rendite-Profil des Projekts.
- Für unsere Kunden wird ein Gesamtbild über alle Aspekte des Projekts entwickelt.
Multidisziplinär
Unsere Teammitglieder ergänzen sich in Bezug auf Ausbildung, Berufserfahrung, regionale Kenntnisse und Sprachen. Darüber hinaus verbindet die Erfahrung des Teams strategische und operative Aspekte von Investitionsmöglichkeiten.
- Die Kunden erhalten einen kohärenten Überblick über die verschiedenen Dimensionen des Geschäfts.
- Ergänzende Due-Diligence-Ressourcen (z. B. rechtliche und technische) werden intelligent und effizient eingesetzt.
- Die Teams werden individuell zusammengestellt, um das beste Know-how für die angestrebte Investition zu nutzen.
Projektentwicklung
Unsere Fachleute haben erfolgreich einige der komplexesten Energieinfrastruktur-Transaktionen auf der ganzen Welt entwickelt. Zum Beispiel: Das größte Kraftwerk in Marokko, eine der führenden GuD-Flotten in Italien, Wärmekraftwerke in Saudi-Arabien und Australien, das erste IPP-Projekt in Mali und die ersten Reservekraftwerke auf der grünen Wiese in Deutschland. Diese Projekte wurden in Übereinstimmung mit den internationalen Standards der Projektfinanzierung entwickelt.
Wir sind mit allen relevanten Entwicklungsaktivitäten und -techniken in den verschiedenen Projektphasen vertraut, z. B. mit Machbarkeitsstudien, der Sicherung von Grundstücksrechten und Wegerechten, Umweltgenehmigungen, der Einholung von Baugenehmigungen, EPC- und O&M-Verträgen, Verbundvereinbarungen, Vereinbarungen über die Brennstoffversorgung und -lagerung sowie Abnahmevereinbarungen für Strom und Wärme.
EIC-Profil
Nutzen für den Kunden
Strukturierter Ansatz
Wir entwickeln Projekte auf strukturierte Weise. Ziele, Budgets und Prognosen werden für verschiedene Zeithorizonte definiert, Leistungen und Kosten werden in regelmäßigen Abständen nachverfolgt, und kritische Wegpunkte und Meilensteintrendanalysen werden für den Sponsor veranschaulicht.
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Transparente Fortschritts- und Kostenberichte.
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Einrichtung eines Instrumentariums zur Überwachung der Fortschritte bei der Projektentwicklung durch die Aufsichtsorgane.
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Eine solide Grundlage für die Entscheidung "Ja/Nein".
Vertraut mit Techniken der Projektfinanzierung
Wir nehmen vorweg, was professionelle Kreditgeber vor der Vergabe von Krediten ohne oder mit begrenztem Rückgriffsrecht für die Projektfinanzierung verlangen, einschließlich systematischer Risikominderung, hochwertiger Dienstleistungs- und Ausrüstungslieferanten, finanzierbarer Verträge (mit Step-in-Rechten, direkten Vereinbarungen, aussagekräftigen Garantien und Rechtsmitteln) und realistischer DSCR-Prognosen auf relevantem Niveau.
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Die Projektfinanzierung wird zu einer Option, was bedeutet, dass weniger Kapital mobilisiert werden muss und das Engagement für das Projekt begrenzt ist.
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Erfahrung und Perspektive, um Risiken den Parteien zuzuweisen, die am besten in der Lage sind, das entsprechende Risiko zu absorbieren oder zu verwalten.
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Da das Projekt gegen die meisten unkontrollierbaren Risiken abgeschirmt ist, verbessert sich die Qualität der Anlagen unter dem Gesichtspunkt des Risiko-Rendite-Verhältnisses.
Kostenbewusstsein
Die EIC-Profis beherrschen die Kunst der Projektentwicklung, das richtige Gleichgewicht zwischen der raschen Abwicklung von Geschäften einerseits und dem möglichst späten Einsatz erheblicher Mittel andererseits zu finden. Zu den wichtigsten Erfolgsfaktoren gehören die Priorisierung von Aktivitäten und das effektive Management von Dritten.
- Kapazität und Tempo, um Herausforderungen auf dem Weg zum finanziellen Abschluss zu meistern, auch wenn es zu Verzögerungen oder Verlängerungen kommt.
- Das Entwicklungskapital wird risikobewusst eingesetzt.
- Die an Meilensteine gebundene Freigabe von Entwicklungskapital sorgt für eine gute Disziplin der Beteiligten und hält die Kosten im Rahmen des Budgets.
Mentalität von Sponsoren und Investoren
Das EIC-Team hat eine Investorenmentalität mit einer unternehmerischen DNA. Wenn Hürden zunächst unüberwindbar erscheinen, erkunden wir Optionen und neue Wege, um das Projekt voranzubringen. Die Teammitglieder nutzen die Erfahrung aus der aktiven Beteiligung an zahlreichen Investitionsentscheidungen für Projekte auf der ganzen Welt.
- Fähigkeit, projektbezogene Informationspakete für Aufsichtsorgane (Verwaltungsräte, Investitionsausschuss) zu erstellen.
- Investitionsentscheidungen werden unter Berücksichtigung verschiedener Handlungsoptionen vorbereitet.
- EIC-Fachleute sind unternehmerische Partner bei der Unterstützung von Sponsoren auf dem Weg zur Projektentwicklung.
Finanzielle Strukturierung
EIC hat sich mit dem Global Project Finance Advisory Council ("GPFAC") als Netzwerkpartner zusammengeschlossen, um umfassende Lösungen für die finanzielle Strukturierung anzubieten.
Die GPFAC-Direktoren spielten eine Schlüsselrolle im Loan Programs Office des US-Energieministeriums und leiteten und unterstützten den Kreditübernahmeprozess für die Ausstellung von Kreditgarantien der US-Regierung für Projekte im Bereich erneuerbare Energien und Kernenergie. Sie haben auch Schlüsselrollen bei ABB Financial Services, GE Capital, Philip Morris und führenden Geschäftsbanken weltweit gespielt.
EIC und GPFAC können auf eine lange und erfolgreiche Partnerschaft und Erfahrung zurückblicken und bieten ein solides Team für die Finanzstrukturierung der Kunden von EIC.
EIC & GPFAC-Profil
Nutzen für den Kunden
Globale Erfahrung
Abschlusserfahrung von 125 Mrd. USD in den USA, Lateinamerika, Europa, dem Nahen Osten, Afrika und Asien.
- Wissen und Zugang zu einzigartigen und innovativen Finanzierungsstrukturen und -lösungen auf allen wichtigen Märkten weltweit.
Über alle Infrastrukturbereiche hinweg
Erfahrung in allen Infrastrukturbereichen, einschließlich konventionelle Energie, erneuerbare Energien, Kernkraft, Öl und Gas, Verkehr, Flughäfen, Telekommunikation und Stromübertragung.
- Zugang zu Fachwissen in allen Bereichen der Infrastruktur.
Im Bereich der Finanzdienstleistungen
Tätigkeiten in verschiedenen Funktionen im Finanzdienstleistungsbereich, unter anderem als Sponsor, Berater, Kreditgeber, Portfoliomanager und Finanzberater.
- Tiefes Verständnis für die Perspektive von Projektsponsoren, Investoren, Kreditgebern und Beratern.
Kommerziell akzeptable, bankfähige Lösungen
Tiefes Verständnis der kommerziellen, finanziellen und technischen Aspekte von Infrastrukturprojekten.
- Strukturierung bankfähiger Lösungen unter Wahrung der Wirtschaftlichkeit des Geschäfts.
- Entwicklung kreativer neuer Finanzlösungen für Schwellenländer.
Gleich beim ersten Mal alles richtig machen
Nachgewiesene Fähigkeit, die am besten geeignete Finanzstruktur für ein bestimmtes Projekt zu ermitteln.
- Verkürzung der Zeit bis zum Abschluss, Vermeidung von Fehlstarts und Wiederholungen des Projektentwicklungszeitrahmens.
Globales Netzwerk
Langfristige Beziehungen zu wichtigen Kreditgebern und Finanzinstituten im Infrastrukturbereich weltweit.
- Zu wissen, wohin man sich wenden kann, ohne viel herumzuprobieren, und welche Art von Unterstützung und Rolle man erwarten kann.
- Umfassende Erfahrung mit großen Finanzinstituten in aller Welt.
Risikomanagement
Umfassende und erfahrene Kenntnisse in den Bereichen Risikoermittlung, Risikominderung, -management und -überwachung.
- Eine aktuelle Bewertung der festgestellten und potenziellen Risiken, der Möglichkeiten ihrer Abschwächung und des Umgangs mit ihren Auswirkungen auf das Projekt und den Finanzierungsplan.
- Verringerung/Beseitigung von unerwarteten Projektentgleisungen, Verzögerungen und Kostenüberschreitungen.
Lösungen in Spezialsituationen
Mit unserer Erfahrung in den Bereichen Deal Sourcing, Deal Development, Asset Management und Finanzstrukturierung können wir unsere Kunden bei der Bewältigung von Herausforderungen bei der Verwaltung ihres Infrastrukturportfolios mit spezifischen Aspekten, Problemen oder Phasen einer Investition unterstützen.
Beispiele für Situationen, in denen wir helfen können, sind: (i) Eine Entwicklungsmöglichkeit bleibt in einer bestimmten Phase "stecken". Unsere Fachleute können den relevanten Aktionsbereich identifizieren, um die Gelegenheit voranzubringen. (ii) Eine in Betrieb befindliche Anlage steht möglicherweise vor regulatorischen, technischen oder kommerziellen Herausforderungen. Wir unterstützen Sie bei der Festlegung und Umsetzung pragmatischer Schritte zur Bewältigung der Herausforderungen und zur Schaffung von Mehrwert. (iii) Die Finanzmärkte bieten Infrastrukturinvestoren zu bestimmten Zeiten attraktive Refinanzierungsmöglichkeiten. Unser Finanzteam kann die Investoren dabei unterstützen, diese Chancen zu nutzen und die Investitionsrendite zu verbessern.
EIC-Profil
Nutzen für den Kunden
Erfahrung
Wir sind mit vielen Problemen konfrontiert, die sich bei Geschäftsabschlüssen ergeben, sowie mit Management- und Betriebsherausforderungen in kleinen bis großen Unternehmen, und wir haben ein offenes Ohr für die Sorgen der relevanten Interessengruppen.
- Schnelle Identifizierung von Schlüsselfragen.
- Pragmatische, lösungsorientierte Lösungsansätze.
- Fokussierter Ansatz gegenüber Interessengruppen.
Die Fähigkeit zuzuhören
Bevor wir analysieren und handeln, hören wir zu. Wir verstehen die rechtlichen Einschränkungen, Ziele und Zwänge der beteiligten Parteien.
- Glaubwürdigkeit des Vorschlags.
- Respekt in Verhandlungen.
- Behörde zur Durchführung.
Die Fähigkeit zu analysieren
Wir haben die Kapazität und die Fähigkeit, komplexe Vereinbarungen, gegenseitige Abhängigkeiten und damit verbundene Fragen zu prüfen und zu verstehen. Wir entwickeln praktische und intelligente Lösungen.
- Vorschlag von Resolutionen zu nachhaltigen Themen.
- Glaubwürdiges Vorgehen gegenüber den Interessengruppen und ihren Aufsichtsorganen.
- Ausgereifte Lösungen werden ohne den Einsatz oder die Erhöhung von fixen Gemeinkosten erreicht.
Fähigkeit zum Handeln
Wenn der Kunde es wünscht, übernehmen wir die Federführung für eine Investition oder einen bestimmten Aspekt davon. Aufgrund unseres schlanken und aufgabenorientierten Ansatzes können wir schnell und agil handeln. Wir sind in der Lage, schnell ein geeignetes, engagiertes Team für die Aufgabe vorzuschlagen.
- Es müssen keine Ressourcen für besondere Situationen aufgebaut werden.
- Durchführung von möglicherweise unangenehmen Maßnahmen durch Dritte.
- Möglichkeit, festgefahrene Situationen durch die Einbeziehung eines neuen, unabhängigen Teams zu überwinden.
